Ризику в графі таблиці 7. Визначення рівнів повноти безпеки. Якісний метод: графи ризику. Критерії значимості наслідки

Визначте, які ризики відслідковувати

Сформуйте панель істотних ризиків

Приклад карти ризиків компанії

Розрахуйте підсумковий індекс ризику

План роботи

вкладені файли

Список літератури:

Щоб зменшити наслідки ризиків, необхідно ними управляти. Розробити власний алгоритм контролю над ризиками допоможе приклад карти ризиків нашої компанії.

Підприємство, де я працюю, входить в міжнародний холдинг, тому ризики оцінюємо за єдиним регламентом для дочірніх організацій. Він передбачає складання панелі ризиків, на основі якої формуються карта ризиків, приклад якої я приведу далі, і наочна діаграма.

Такий підхід використовуємо останні три роки. За допомогою карти ризиків ми структурували ризики, сконцентрувалися на тих з них, які становлять найбільшу небезпеку, і змогли зменшити втрати. Наприклад, втрати за ризиком ринку закупівель скоротили на 30 відсотків, з організаційного ризику - на 60 відсотків, а податковий ризик звели до мінімуму.

Спочатку визначитеся, з якими ризиками стикається компанія і які з них ви будете відслідковувати. Зовсім незначні розглядати не варто, тільки час витратите. Виберіть істотні, які сильно вплинуть на цифри. Ми аналізуємо п'ять груп, в кожній з яких виділяємо підгрупи.

Фінансові ризики: валютний, процентний, податковий, кредитний, ризик ліквідності, капіталовкладень і деривативів.
Операційні ризики: технічний, інформаційний, організаційний, проектний, юридичний, ризик менеджменту та персоналу.
Стратегічні: ризик стратегії підприємства і бізнес-сфери.
Ризики навколишнього середовища: законодавчий, технологічний, ризик катастроф і торгових відносин з країною.
Ринкові: ризик конкуренції, ринків збуту і закупівель.

Кожна підгрупа розподіляється на компоненти. Наприклад, до складу валютного і процентного ризику входить ризик втрат, викликаних коливанням процентних ставок Libor / Euribor за позикою в валюті.

Цей показник дозволяє оцінити втрати компанії в разі, якщо ризик виникне (з урахуванням ефективності реагування на нього). Розраховуємо число пріоритетності ризику за формулою:

ЧПР \u003d ЗВР × ВВР × МЕР

де ЗВР - значеніe впливу ризику (в євро);

ВВР - ймовірність його виникнення (в%);

МЕР - мультиплікатор ефективності реагування на ризик (в%).

На цей показник впливає не тільки розмір можливих втрат, а й те, наскільки цей ризик можливий і як швидко зможемо усунути його наслідки. Чим менше число пріоритетності, тим ризик менш небезпечний.

Якщо підсумувати числа пріоритетності всіх аналізованих ризиків, отримаємо сукупний ризик компанії. Він характеризує загальну величину ймовірних втрат або упущеної вигоди.

Виходячи з таблиці, число пріоритетності валютного і процентного ризику становить 60 тис. Євро, з яких:

50 тис. Євро за ризиком валютних втрат від кредиторської заборгованості (300 тис. Євро × 100% × 16,67%);

10 тис. Євро за ризиком втрат, викликаних зростанням процентних ставок.

Потім ранжируємо ризики по числу пріоритетності і складаємо загальну діаграму. Для цього з панелі ризиків виносимо в окрему таблицю найменування, кількість пріоритетності та ймовірність ризику. Крім того, додаємо в таблицю графу «частка в сукупному ризик» (див. Таблицю 1).

приклад

При річному валовому доході підприємства в 9 млн євро критичними будуть ризики, що перевищують 270 тис. Євро. Згідно діаграмі (див. У дод .. Його число пріоритетності 1,1 млн євро, що становить 33 відсотки від сукупного ризику. Найвища ймовірність виникнення (94%) у валютного і процентного ризику, хоча за величиною він незначний - всього 2 відсотка від сукупного ризику.

Крім діаграми складаємо в Excel карту ризиків (приклад карти ризиків см. В таблиці 2), маркіруючи їх за принципом світлофора:

критичні ризики - червоним кольором;
менш істотні - жовтим;
найнезначніші - зеленим.

Малюнок 2. Приклад карти ризиків

для маркування створюємо правило виділення осередків в поле «Умовне форматування» (див. приклад карти ризиків).

Ризик відносимо до критичних:

якщо він притаманний кільком бізнес-процесів;
його кількість пріоритетності перевищує три відсотки валового доходу компанії;
його реалізація впливає на досягнення стратегічних цілей підприємства;
для управління їм потрібно змінити корпоративну стратегію.

приклад ризику

Ризик з числом пріоритетності більше 270 тис. Євро виділяємо червоним кольором, в діапазоні від 135 тис. (50% × 270 тис.) До 270 тис. Євро - жовтим, менш 135 тис. Євро - зеленим. Як видно з таблиці 2, три ризику з 19 відносяться до червоних, два - до жовтих і 14 - до зелених.

Підсумковий індекс ризику визначаємо за формулою

ІР \u003d СР: МД

де СР - сукупний ризик,

МД - маржинальний дохід.

приклад ризику

При річному маржинальном доході компанії в 2,5 млн євро і сукупному ризик в 3 363 333 євро індекс ризику складе 1,3.

менше 4 - виділяємо зеленим кольором,
в діапазоні від 4 до 6 - жовтим,
більше 6 - червоним.

При цьому враховуємо різницю між поточним і минулим значеннями індексу:

якщо вона позитивна, виділяємо червоним кольором;
дорівнює нулю - жовтим;
негативна - зеленим.

Червоний або жовтий колір служить сигналом для аналізу причин зміни індексу.

числ а пріоритетності кожного ризикуза період порівнюємо з даними минулого року. Причини істотних відхилень аналізуємо. Вивчаємо не тільки збільшені ризики, але і ті, які значно знизилися. В панелі ризиків наводимо причини виникнення і способи, які дозволять їм запобігти або мінімізувати.

Пррімер ризику

Ризик втрат через порушення виробничого процесу пов'язаний з тим, що потенційний обсяг замовлень перевищує потужність обладнання. А ризик втрат від коливання ставки Libor / Euribor виник, оскільки компанія залучила позику у валюті. Цього ризику можна уникнути, змінивши інвестиційну політику так, щоб знизити потребу в позикових коштах. При наявності позики вживаються заходи щодо мінімізації ризику - моніторинг ставок, зниження боргу в разі їх зростання і т. Д.

Відділ контролінгу з підрозділами щорічно моніторять ризики, а найбільш критичні з них - щоквартально. Результати оцінки ризиків і план по роботі з ними в кінці року представляємо раді директорів.

Підготовлено за матеріалами журналу

Приклад карти рісков.xlsx

D.1 Загальні положення

Кількісний метод, описаний в додатку С, не застосуємо в тих ситуаціях, де ризик (або його частотна складова) не може бути охарактеризований кількісно. У цьому додатку описується метод графів ризику, що представляє собою якісний метод, що дозволяє визначати рівень повноти безпеки для систем, пов'язаних з безпекою, на основі знання факторів ризику, пов'язаних з EUC і системою управління EUC. Він застосуємо, зокрема, коли модель ризику відповідає тій, яка показана на малюнках А.1 і А.2.

При якісному підході для спрощення вводиться кілька параметрів, що описують природу небезпечної ситуації, що виникає при відмові або недоступності систем, пов'язаних з безпекою. Вибирається по одному параметру з кожного з чотирьох наборів; після цього вибрані параметри об'єднуються для визначення рівня повноти безпеки, призначуваного системі, пов'язаної з безпекою. Ці параметри:

Дозволяють зробити осмислену класифікацію ризиків і

У додатку немає докладного опису методу, а дані його основні принципи. Тим, хто збирається застосовувати методи, зазначені в цьому додатку, рекомендується звернутися до -.

D.2 Побудова графа ризику

Спрощена процедура, що описується нижче, ґрунтується на наступному рівнянні:

ãäå - ризик при відсутності системи, пов'язаної з безпекою;

Частота небезпечного події за відсутності системи, пов'язаної з безпекою;

Наслідок небезпечного події (наслідки повинні бути пов'язані з заподіянням шкоди здоров'ю та безпеці або із заподіянням шкоди через нанесення шкоди навколишньому середовищу).

Вважається, що на частоту небезпечного події в даному випадку впливають три фактори:

Можливість уникнути небезпечного події;

Імовірність виникнення небезпечної події за відсутності систем, пов'язаних з безпекою (але при наявності зовнішніх коштів зменшення ризику), ця ймовірність називається ймовірністю небажаної події.

З цих факторів слідують чотири параметри, що характеризують ризик:

Наслідок небезпечного події;

Частота і час знаходження в небезпечній зоні;

Імовірність того, що не вдасться уникнути небезпечного події;

Імовірність небажаного події.

D.3 Інші можливі параметри ризику

Описані вище параметри ризику досить загальні, з широким діапазоном застосувань. Однак можуть існувати додатки, які характеризуються аспектами, які вимагають введення додаткових параметрів ризику. Як приклад можна привести використання нових технологій в EUC і в системах управління EUC. Метою нових параметрів може бути більш точна оцінка необхідного зменшення ризику (рисунок А.1).

D.4 Побудова графа ризику: загальна схема

Об'єднання параметрів ризику, описаних вище, дозволяє побудувати граф ризику, подібний до того, який зображений на малюнку D.1. Для цього графа справедливі наступні співвідношення: ;;;. Граф ризиків можна пояснити наступним чином.

Малюнок D.1 - Граф ризику: загальна схема

Використання параметрів ризику, èпріводіт до появи вихідних параметрів ,, ..., (точне число залежить від конкретної прикладної області, для якої будується граф ризику). На малюнку D.1 показана ситуація, коли для більш серйозних наслідків не використовуються додаткові вагові коефіцієнти. Кожен з цих вихідних параметрів відображається на одну з трьох шкал (, èëè). Кожна точка на цих шкалах вказує на необхідну повноту безпеки, яка повинна бути досягнута розглянутої Е / Е / РЕ системою, пов'язаної з безпекою. На практиці можуть зустрічатися ситуації, коли одна Е / Е / РЕ система, пов'язана з безпекою, не може забезпечити необхідного зменшення ризику.

Відображення на, èëèпозволяет врахувати внесок інших заходів щодо зниження ризику. Зсув шкал, èпозволяет врахувати три різних рівня зменшення ризику, що забезпечується іншими заходами. Так шкаладает мінімальне зменшення ризику за рахунок інших заходів (тобто найбільшу ймовірність того, що відбудеться небажана подія), шкаласоответствует проміжного за величиною внеску інших заходів, а шкала- найбільшому вкладу. Для конкретних проміжних вихідних значень графа ризиків (тобто. ,, ... èëè) і для конкретної шкали (ò.å., èëè) кінцеві значення графа ризиків є рівнями повноти безпеки Е / Е / РЕ систем, пов'язаних з безпекою, (тобто 1, 2, 3 або 4), вони представляють собою оцінку необхідного зменшення ризику для даної системи. Це зменшення ризику разом зі зменшенням ризику, що досягається іншими засобами (наприклад, за допомогою систем, пов'язаних з безпекою, заснованих на інших технологіях і зовнішніх коштів зменшення ризику) та враховуються за допомогою механізму шкали, дає необхідну зменшення ризику для конкретної ситуації.

Параметри, зазначені на малюнку D.1 (,,,,,,,,,,), і відповідні їм ваги повинні бути точно визначені для кожної конкретної ситуації або для порівнянних галузей. Може також знадобитися їх визначення в міжнародних стандартах для прикладних галузей.

Для надання в територіальне установа Банку Росії інформації про розрахунок кредитного ризику (далі - розрахунку) кредитної організації необхідно використовувати представлений шаблон таблиці у вигляді файлу в форматі Microsoft Excel.

Розрахунок надається в цілому по кредитній організації.

Найменування файлу, що містить заповнену кредитною організацією таблицю, складається відповідно до шаблону виду: NN-RRRR.xls, де NN - код територіального утворення, в якому зареєстрована кредитна організація і який відповідає ЄДРПОУ об'єктів адміністративно-територіального поділу (Окатий), а RRRR - реєстраційний номер кредитної організації, присвоєний їй Банком Росії.

Наприклад, файл з таблицею кредитної організації, що знаходиться в м Москві (код за Окатий - 45) і має реєстраційний номер 4321, буде мати найменування: 45-4321.xls.

У графі 3 таблиці вказується величина кредитного вимоги, підвладна ризику дефолту (EAD), яка розраховується відповідно до глави 4 пунктом 4.9 та підпунктом 4.10.3 пункту 4.10 Методичних рекомендацій щодо реалізації підходу до розрахунку кредитного ризику на основі внутрішніх рейтингів банків (далі - Методичні рекомендації). Банк розраховує середньозважені значення EAD по кожному класу кредитних вимог.

У графі 4 таблиці вказується ймовірність дефолту (PD), яка розраховується відповідно до глави 4 підпунктами 4.10.1 і 4.10.5 пункту 4.10 Методичних рекомендацій. Банк розраховує середні значення PD по кожному класу кредитних вимог.

У графі 5 таблиці вказується рівень втрат при дефолті (LGD), який розраховується відповідно до глави 4 пунктом 4.9 та підпунктом 4.10.2 пункту 4.10 Методичних рекомендацій. Банк розраховує середньозважені значення LGD по кожному класу кредитних вимог. Для забезпечених позик LGD розраховується відповідно до формули (11) Методичних рекомендацій.

У графі 6 таблиці вказується термін до погашення кредитного вимоги (M), який розраховується відповідно до глави 4 пунктом 4.8 Методичних рекомендацій. Банк розраховує середні значення M за кредитними вимогам до корпоративним позичальникам, суверенною позичальників і фінансовим інститутам.

У графі 7 таблиці вказуються зважені за ризиком кредитні вимоги (), які розраховуються відповідно до глави 4 пунктами 4.1 - 4.5 Методичних рекомендацій. Банк розраховує по кожному класу кредитних вимог.

У графі 8 таблиці вказується середньорічний обсяг виручки позичальників, включених в підклас кредитних вимог до суб'єктів середнього та малого підприємництва відповідно до глави 2

В ході ідентифікації та оцінки фінансових ризиків застосовуються різні графічні методи, що дають наочне уявлення розподілу ризиків у часі, за видами діяльності, за стадіями бізнес-процесу, в просторі (наприклад по приміщеннях), за розмірами виявленого збитку і т.д. Але самим універсальним інструментом візуалізації інформації, широко використовуваним в ризик-менеджменті, є так звана карта ризиків. Вона будується на основі реєстру ризиків і їх якісних і кількісних характеристик, отриманих в процесі вимірювання. Карту ризиків можна побудувати або для всієї організації, або для будь-якого підрозділу. Крім того, карти ризиків можуть бути складені для напрямки діяльності організації або для окремого проекту, програми.

Найбільш прості карти ризиків, як правило, представляються в табличній формі. У випадках, коли для вимірювання ризиків використовуються якісно-кількісні шкали ймовірностей і наслідків, застосовують матричні карти ризиків. Матрична карта ризику - графічне і текстове опис обмеженого числа ризиків організації, розташованих в прямокутної таблиці, по одній "осі" якої вказана сила впливу або значимість ризику, а по інший - ймовірність або частота його виникнення. У випадках, коли для вимірювання ризиків використовуються якісно-кількісні шкали ймовірностей і наслідків, то весь спектр ризиків ділиться на осередки. Через зовнішню схожість таку карту ризиків іноді називають "матрицею".

Взагалі кажучи, методології побудови карти ризиків настільки ж різні, як різні ризики компаній. Побудова карти ризиків може здійснюватися як в рамках впровадження системи управління ризиками на рівні всієї організації, так і для вирішення відокремленого кола завдань з управління ризиками. Методи, які застосовують консультанти (експерти) при складанні карти ризиків, включають інтерв'ю , формалізовані і неформалізовані опитувальники у огляди і дослідження галузі , аналіз документаційного комплекту компапііу чисельні методи оцінки і т.п.

Склад команди консультантів (експертів) є дуже важливим для успіху процесу картографування ризиків. При проведенні роботи професійними консультантами, команда (робоча група) включає зазвичай тих фахівців, які мають досвід і експертними знаннями. Досвід показує, що команда працює ефективно, якщо складається з шести - десяти чоловік. Тільки визначивши межі аналізу, можна визначити, хто включається в команду. При складанні карти фінансових ризиків компанії, в команду в обов'язковому порядку включається керівник фінансового відділу, керівник юридичного, контрольного, ГГ відділів та ін. Ступінь деталізації, необхідної при аналізі, специфічна для кожного ризику і змінюється від одного ризику до іншого, а залежить в основному від цілей, які переслідує організація.

Картографування - це складний процес, що включає в себе безліч конкретних операцій, але в узагальненому вигляді він полягає в візуалізації виявлених ризиків. Виявлення ризиків включає в себе аналіз фінансових ризиків, спрямований на ідентифікацію та оцінку ризиків.

Нагадаємо, що ідентифікація є першим і одним з основних етапів аналізу ризику. Результати ідентифікації ризиків дають можливість окреслити і скласти реєстр ризиків. Оцінка ризиків передбачає визначення (розрахунки) основних якісних і кількісних параметрів (величини) ризику.

Результати ідентифікації та оцінки ризиків заносяться в карти фінансових ризиків. Для побудови карти фінансових ризиків (далі - Карта) необхідно виконати наступні послідовні кроки і заповнити всі графи такої таблиці (табл. 2.6).

На початковому етапі ідентифікація передбачає вибір власника ризику (суб'єкт ризику). В нашій Карті це рядок - посаду.

Так звані власники ризиків (від англ. - riskowners) - це співробітники, фахівці, яким керівник доручає спостерігати за тригерами деякого певного ризику, а також управляти відповідними процедурами в разі виникнення даного ризику. Співробітники стають власниками ризиків в силу специфічних експертних знань щодо тієї чи іншої проблеми або в зв'язку з тим, що вони мають певний контролем над специфічним ризиком.

Тут проводиться вибір посади співробітника і ідентифікація виконуваних ним видів діяльності та пов'язаних з цими видами діяльності об'єктів управління. Обраний вид діяльності занесемо в графу 2 Карти.

До групи суб'єктів з підвищеним фінансовим ризиком входять ті, для яких характерно:

наявність повноважень, пов'язаних з розподілом значних фінансових коштів;
високий ступінь свободи дії, викликана специфікою їх роботи;
висока інтенсивність контактів з організаціями та їх представниками.

Наступним кроком є \u200b\u200bвизначення переліку посадових обов'язків з високим фінансовим ризиком. Ідентифікація та оцінка ризиків проводиться по конкретному переліку посадових обов'язків з високою ймовірністю прояву фінансових ризиків.

Графа 3 Карти передбачає розгляд і аналіз умов в роботі. Зазвичай виділяють наступні умови:

КАРТА ФІНАНСОВИХ РИЗИКІВ № ________________

Підрозділ: _________________________________________________

Посада: ____________________________________________________

заповнив

(Керівник підрозділу) (підпис) (Прізвище І. О.) (дата) УЗГОДЖЕНО

Керівник організації (підрозділу) _____________________________________________________________

______________________________________________________________________

(ЕКСПЕРТ / КОНСУЛЬТАНТ)
нормальні (планова діяльність) - позначаються літерою "Н";
аварійні (інциденти та інші надзвичайні ситуації) - позначаються літерою "А".

Ідентифікація конкретних видів фінансових ризиків, пов'язаних з вибраними видами діяльності, заноситься в графу 4 Карти.

Виявлені ризики описуються і оформляються у вигляді Реєстру фінансових ризиків (табл. 2.7).

Таблиця 2.7

Реєстр фінансових ризиків

	об'єкт ризику	Назва ризику	опис ризику	фактор ризику




п

графа 5 карти передбачає ідентифікацію існуючих заходів від впливу небезпек (регламентів, заходів) за обраним видом діяльності (роботи). До заходів від впливу небезпек можна віднести:

навчання та підвищення кваліфікації в області мінімізації фінансових ризиків;
проведення паспортизації робочих місць;
проведення атестації робочих місць за умовами праці;
проведення тестування впроваджених стандартів, норм, нормативів;
виявлення зон бізнес-процесів, не покритих контролями;
виявлення неефективних контролів;
впровадження нових індикаторів фінансових ризиків;
інші аналогічні заходи.

Ідентифікація для розслідування обставин (комерційний підкуп, службове підроблення, торгівля інсайдерською інформацією, перевищення посадових повноважень і т.д.) в організації заповнюється в графі 6 Карти. Інформація для розслідування обставин накопичується в представленій таблиці (табл. 2.8).

Таблиця 2.8

Інформація для розслідування обставин

Опис тяжкості небезпечного події (передбачуваного - при відсутності статистики) від можливого впливу небезпеки (Графа 7 Карти) з урахуванням виконання існуючих заходів від цього впливу (стандартів щодо мінімізації фінансових ризиків).

Найбільш складний крок - це оцінка ризику. Оцінка ризику, пов'язаного з ідентифікованої небезпекою, заноситься в графи 7-10 Карти.

Оцінка ризику, пов'язаного з ідентифікованої небезпекою, здійснюється за наступною формулою:

де Р - ризик; Т - тяжкість шкоди; - ймовірність прояву небезпеки; - схильність до впливу небезпеки.

Тяжкість шкоди (Т) оцінюється в бальною системою (наприклад в десятибальною) і заповнюється у вигляді таблиці (табл. 2.9).

Таблиця 2.9

Тяжкість шкоди Т

	характеристика
	банкрутство








	Втрата первинного фінансового документа

Тяжкість шкоди визначається експертною оцінкою робочої групи, яка проводить картографування. Вони визначають тяжкість і проставляють бали виходячи із специфіки господарюючого суб'єкта. Тому, наприклад, шкода від відкликання ліцензії на здійснення операцій в іноземній валюті для одних організацій становитиме 9 балів, а для інших, непрофільних організацій, набагато менше.

Імовірність шкоди (В) розглядається експертами з точки зору ймовірності прояви небезпеки і схильності впливу небезпеки і заповнюється в наступній табличній формі (табл. 2.10).

Таблиця 2.10

Імовірність шкоди У

	Імовірність прояву небезпеки, B1	Схильність до впливу небезпеки, В2
	1 подія в день	Від 90% робочого часу
	1 подія в місяць і рідше	Від 80 до 90% робочого часу
	1 подія в квартал	Від 70 до 80% робочого часу
	1 подія за півріччя	Від 60 до 70% робочого часу
	1 подія за 9 місяців	Від 50 до 60% робочого часу
	1 подія в 1 рік	Від 40 до 50% робочого часу
	1 подія за 2 роки	Від 30 до 40% робочого часу
	1 подія за 3 роки	Від 20 до 30% робочого часу
	1 подія за 4 роки	Від 10 до 20% робочого часу
	1 подія за 5 років	До 10% робочого часу

Далі виявлені ризики необхідно впорядкувати. Розберемо реальну техніку сортування великої кількості ризиків, яка зарекомендувала себе на прикладі не однієї сотні компаній. Вона активно використовується і пропагується підрозділом Risk Management Special Interest Group ( RMSIG ) З Project Management Institute. Суть методу полягає в тому, щоб розподілити ризики по спеціальній карті (інша її назва - PI- матриця). Карта повинна виглядати так, як показано в табл. 2.11. Зазвичай все ідентифіковані ризики розподіляються між співробітниками групи по роботі з ризиками. За ризик, як правило, відповідає той, хто ідентифікував даний ризик (джерело вказане на RMC- карті). Ризики, певні тими, хто не присутній при цій процедурі, діляться порівну між усіма іншими учасниками. Потім учасники розподіляють наявні у них ризики по певним квадратах, тобто ранжируют ймовірності і ступеня впливу цих ризиків.

Таблиця 2.11

Карта сортування ризиків

імовірність









	ступінь впливу

Буває необхідно підвищити якість індивідуальних рішень про ймовірність і ступеня впливу ризиків. Рекомендується роздати членам команди фломастери різних кольорів і запропонувати, переглянувши всі ризики, промаркувати ті, з якими вони не згодні і які, на їхню думку, необхідно обговорити окремо. Після цього марковані ризики обговорюються і робляться відповідні зміни. Після закінчення даного кроку ймовірність і ступінь впливу кожного ризику на проект вважається встановленої, і в RMC- карти вносяться ймовірність даного ризику і ступінь впливу.

Крім процедури сортування ризиків, їх необхідно прораіжіровать, тобто визначити RR (Від англ. - risk ranking) для кожного ризику. Формула для визначення RR така:

RR \u003d Імовірність ризику (В) × Ступінь впливу ризику ( Y ).

Цей крок повторює сортування ризиків по карті, проте фахівці радять проводити його, так як це знадобиться надалі. Потім вже можна визначити, які ризики будуть запущені в процес управління ризиками. Список ризиків за значенням RR дозволяє впорядкувати їх. Таким чином, ризики, які виникають з дуже низькою ймовірністю або надаватимуть дуже незначний вплив на проект, можуть бути видалені з подальшого аналізу.

Найважливіше на цьому етапі - прийняти рішення з приводу порогових величин ризиків, які братимуть участь у подальшому розгляді. Це складне питання, по якому важко дати конкретні рекомендації. Величезну роль тут відіграє досвід керівника проекту, а також рівні ризиків, які прийняті як порогові в компанії. Якщо в компанії прийнятий максимальний рівень ризику проектів 70, то всі ризики, які мають RR вище 45-50, повинні бути визнані значущими. Всі ризики, що мають RR нижче 45-50, документуються, але в роботу з управління ризиками не запускаються. Виявлені ризики ранжуються, складається їх письмовий опис, яке заносять в спеціальну таблицю (табл. 2.12). Подібна таблиця заповнюється кожним експертом.

Таблиця 2.12

Карта ранжирування ризиків

Результати ідентифікації та оцінки ризиків заносяться в Карти для надання керівництву. Виявлені, відсортовані і проранжувати ризики заносяться в перший варіант підсумкової Карти корупційних ризиків. По суті, частина цієї роботи ми вже зробили, заповнивши табл. 2.6.

Для більш наочного уявлення виявлені і відсортовані ризики заносяться в матричну Карту ризиків. Залежно від ступеня небезпеки виділяють кілька категорій ризиків. Кількість категорій відповідає потребам дослідження. У якості відправної точки можна скористатися представленою табл. 2.13. Вона допоможе визначити високий , середній або Низький рівень ризику в залежності від його ймовірності та наслідків. Наприклад, поєднання Висока ймовірність + Висока вплив буде, очевидно, означати Високий рівень ризику.

Таблиця 2.13

рівень ризику

Серйозність наслідків / Імовірність виникнення	Загальний рівень ризику
Високі втрати / Висока ймовірність
Високі втрати / Середня ймовірність
Високі втрати / Низька вірогідність	Середній / Низький
Середні втрати / Висока ймовірність
Середні втрати / Середня ймовірність	Середній / Низький
Середні втрати / Низька вірогідність
Малі втрати / Висока ймовірність
Малі втрати / Середня ймовірність
Малі втрати / Низька вірогідність

Ці дев'ять простих поєднань характеристик ризиків можна також представити у табличному вигляді наступним чином (табл. 2.14).

Таблиця 2.14

Рівень ризику і заходи щодо їх управління

Імовірність / Вплив

У клітинах представлені поєднання ймовірності і наслідків, які цілком безпечно можна проігнорувати. У клітинах представлені поєднання, які вимагають прийняття термінових заходів з управління ризиками. Клітини являють поєднання, які вимагають пильної уваги і регулярної переоцінки в майбутньому.

Оцінка ризиків діє протягом певного періоду. Щоб мати підстави застосовувати апарат теорії ймовірностей, цей період повинен бути досить великим (три-п'ять років). Якщо ймовірність події (наприклад крадіжка) мала, розглянутий період слід ще збільшити. Але за цей час ситуація істотно зміниться і старі оцінки втратять сенс. Отже, при оцінці ризиків подіями з ймовірністю менше певного порогового значення можна знехтувати, незважаючи на те що потенційний збиток від них може бути великий. Відзначимо, що це суперечить традиційній практиці, коли керівники схильні приділяти надмірну увагу до ризиків з великим збитком і малою вірогідністю. Насправді, па першому плані повинні бути ризики з помірним збитком, але високою ймовірністю (наприклад, атаки шкідливого програмного забезпечення), багаторазово що реалізуються протягом аналізованого періоду. У той же час необхідно мати на увазі, що ймовірність негативного події оцінити скільки-небудь точно дуже складно. Тому рекомендується розглядати ризики не як числові значення, а як точки на площині, де координатними осями служать ймовірності і втрати (рис. 2.4). Лініями рівня для функції ризику служать гіперболи.

ризик події U1 відноситься до числа зазвичай переоцінюються керівниками; на практиці, в силу низької ймовірності, здебільшого подібних ризиків доцільно знехтувати.

Дуже важливим кроком в аналізі ризиків є визначення кордону толерантності до ризику. Кордон толерантності до ризику - критична межа терпимості до ризику. Вибір лінії толерантності здійснюється вольовим рішенням менеджменту компанії. Фінансові ризики, розташовані вище і праворуч від кордону, вважаються "неприйнятними" і вимагають безпосередньої уваги з точки зору управління. Ті загрози, які розташовані нижче і зліва від кордону, в даний час вважаються терпі-

Рис. 2.4.

мимі. Кордон толерантності до ризику змінюється залежно від апетиту організації на ризик. При класифікації ризиків за значимістю / ймовірності навіть без чисельної оцінки можна приблизно оцінити величину фінансових втрат від того чи іншого ризику, що дозволяє визначитися в якійсь мірі з апетитом організації на ризик і визначити кордон терпимості до ризику на карті. З метою наочного уявлення кордону толерантності (терпимості, прийнятності) до ризику, карту фінансових ризиків представляють в наступному вигляді (рис. 2.5).

Рис. 2.5.

Межі прийнятності ризиків дозволяють відразу ж візуально визначити розподіл ризиків за категоріями з точки зору небезпеки, яку вони представляють. Карту ризиків можна трохи ускладнити і представити в кольорі. Наприклад, матрична Карта ризиків може мати такий вигляд (рис. 2.6).

Рис. 2.6.

На цій карті ризиків ймовірність або частота відображається по вертикальній осі, а сила впливу або значимість - по горизонтальній осі. У цьому випадку ймовірність появи ризику збільшується від низу до верху при просуванні по вертикальній осі, а вплив ризику збільшується зліва направо по горизонтальній осі. Арабські цифри на карті - позначення ризиків, які були класифіковані так, щоб кожному поєднанню ймовірність / значимість був приписаний один вид ризику.

Така класифікація, що розміщує кожен ризик в специфічну окрему "коробочку", не є обов'язковою, але спрощує процес установки пріоритетів, показуючи становище кожного ризику щодо інших (збільшує роздільну здатність даного методу). Жирна ламана лінія - критична межа терпимості до ризику; клітини - поєднання ймовірності і значущості (наслідків), які цілком безпечно можна проігнорувати. При виявленні критичних ризиків, сценарії, що призводять до ризиків вище цієї межі, вважаються неприйнятними.

На карті вони позначені і. Клітини являють поєднання, які вимагають пильної уваги і регулярної переоцінки в майбутньому. За виявленими неприйнятним (нестерпним) ризиків потрібно зрозуміти, як зменшити або передати такі ризики, в той час як ризики нижче кордону є керованими в робочому порядку. Управління ризиками відповідає переміщення точок по площині. Зазвичай прагнуть наблизитися до початку координат уздовж однієї осі, не змінюючи значення іншої координати. Втім, якщо вдасться зменшити відразу обидві координати, це буде ще краще. Насправді, в залежності від цілей побудови можна побудувати багато різних видів карт ризику або варіацій даної карти ризику.

Реєстр і складені на його основі карти ризиків є основною інформаційною базою для прийняття рішень по подальшій обробці ризиків. Для максимально точної оцінки ризику істотне значення має облік повної групи чинників, що визначають ризик. Сукупність факторів ризику повинна відображати всі умови зовнішнього і внутрішнього середовища організації, які породжують можливі корупційні ризики.

Карта ризиків складена, тепер необхідно розробити заходи щодо нейтралізації тих ризиків, які виявилися вище кордону толерантності. На підставі Карт підрозділів експерти (консультанти) спільно з зацікавленими підрозділами і фахівцями організації протягом 10 робочих днів складають "Реєстр неприйнятних ризиків організації (підрозділу)". Робоча група повинна визначити, чи слід залишити все як є і не застосовувати ніяких додаткових дій або розробити новий план дій з управління ризиками, якщо не влаштовують їх наслідки. В результаті проведених заходів можна зменшити ймовірність ризику , зменшити ймовірність втрат , або змінити наслідки ризику.

Мета складання плану дій полягає в тому, щоб усвідомити, як перемістити кожен нестерпний ризик лівіше - нижче в терпиму зону. Слід зазначити, що необхідно співвідносити витрати на таке переміщення з вигодами від нього. Пропоновані заходи управління неприйнятними ризиками повинні попередньо бути проаналізовані на предмет наявності нових небезпек і пов'язаних з ними ризиків. Ступінь допустимості ризику залежить від важливості для кожного суб'єкта ризику, а також їх цілей і очікувань. Вибирається спосіб впливу на ризик. Наприклад, якщо ризик був визначений як неприпустимий, то розробляється варіант його пом'якшення. Якщо він не призводить до зниження рівня ризику до прийнятного, то використовується варіант ухилення. При неможливості передати ризик він підлягає прийняттю з обов'язковим резервуванням коштів на випадок непередбачених обставин.

З точки зору технології управління ризиком з побудовою карти ризиків процес управління не закінчується, а тільки починається. Більш того, карта ризику - це "живий організм", який реагує на прийняті рішення та їх операції. Вона живе і розвивається з розвитком організації, разом з новими можливостями з'являються нові ризики, деякі зі старих ризиків втрачають актуальність і стають незначними, неістотними для організації. Тому важливо, щоб процес картографування ризику, уточнення карти був вбудований в дії організації. Це дозволить проводити актуалізацію ризиків організації з тією періодичністю, яка необхідна. Зазвичай термін "планової актуалізації" становить рік, іноді її прив'язують до певних циклам (сезонним, календарним) якщо вони мають місце в діяльності організації. Однак при появі навіть слабких сигналів про події, які можуть сильно вплинути на об'єкти ризику організації, слід оцінити їх вплив на карту ризиків організації поза всякою періодичності. Важливо зрозуміти, що цінність карти ризиків полягає не у визначенні точного розміру ймовірності або збитку від ризиків, а у відносному розташуванні однієї загрози щодо іншої і в їх розташуванні щодо межі прийнятності.

Таким чином, картографування ризику є універсальним аналітичним інструментом для того, щоб розібратися в фінансові ризики господарюючих суб'єктів, розташувати їх за значимістю, і підготувати заходи щодо їх мінімізації.

URL: iemag.ru/master-class/detail.php?ID\u003d15716

Мірошников В'ячеслав д.т.н., професор, Брянський державний технічний університет

Філіпчук Антон аспірант, Брянський державний технічний університет
Сучасні технології управління, №12 за 2013 рік

Мале та середнє підприємництво (МСП) є одним з ключових елементів економіки, багато в чому визначає рівень добробуту суспільства в цілому. Його розвиток є одним з пріоритетних напрямів державної економічної та соціальної політики.

Мале та середнє підприємництво відіграє важливу роль у формуванні регіональних і місцевих бюджетів, визначає темпи економічного зростання, структуру і якість валового національного продукту, підтримує конкуренцію в економіці, формує новий соціальний прошарок суспільства. В даний час до числа найбільш актуальних проблем відносяться питання, пов'язані з розвитком і підтримкою МСП.

Криза, що почалася в 2008 році в фінансовій сфері, суттєво вплинув на економічний розвиток у всіх країнах. Будучи частиною економіки країни, малий і середній бізнес виявився також під ударом проблем: посилився дефіцит фінансових ресурсів, скорочення попиту на продукцію, зростання заборгованості з боку покупців. Згідно з представленими Росстатом і ФНС Росії даними в 2009 році в Російській Федерації здійснювали дiяльнiсть 5 192 363 суб'єкта малого і середнього підприємництва, їх структура представлена \u200b\u200bна малюнку 1.

Малюнок 1 Структура малих і середніх підприємств у 2009 році в Російській Федерації

Динаміка, яка спостерігається з січня по вересень 2009 року, має різноспрямовані вектори. Так, загальне число мікропідприємств і малих підприємств знизилася на 6,5%, а число середніх підприємств збільшилася на 2,3%, також збільшилася і кількість індивідуальних підприємців на 2,85%. Підводячи підсумки можна відзначити, що загальна кількість суб'єктів малого і середнього підприємництва (юридичні особи та індивідуальні підприємці) зросла в порівнянні з 1 січня 2009 року на 1%.

За підсумками 2010 року в порівнянні з 2009 і 2008 роками в цілому по країні спостерігається негативна динаміка за показником кількості малих підприємств (рис. 2). При цьому в цілому по країні відзначається позитивна динаміка за показником обсягу обороту малих підприємств (рис. 3).

малюнок 2 Динаміка кількості малих підприємств

Підсумки діяльності малих підприємств у 2010 році в регіональному розрізі можна розглядати як помірно позитивні. У 45 регіонах збільшилася кількість зареєстрованих СМП на 100 тис. Жителів; збільшення середньооблікової чисельності зайнятих на підприємствах відзначено в 36 регіонах, обсягів обороту малих підприємств - в 58 регіонах.

Витрати федерального бюджету на підтримку малого і середнього підприємництва в 2009 році склали 10,5 млрд. Рублів. У 2009 році в федеральної фінансової програмі виділено «Антикризовий пакет заходів», спрямовані на підтримку зайнятості населення та сприяння початку власного бізнесу. Так, на реалізацію заходів «Антикризового пакету заходів» - гранти починаючим суб'єктам МСП на створення власного бізнесу було виділено 1 607,202 млн. Рублів, а дана програма реалізовувалася в 66 регіонах.

малюнок 3 Динаміка обороту малих підприємств

Можливість отримання грантової підтримки на самому початку підприємницької діяльності - істотний стимул для громадян. Як показує опитування, проведені Дослідницьким центром порталу SuperJob.ru (травень 2009 року) 43% росіян, які не мають постійної роботи, всерйоз замислюються про те, щоб відкрити свою справу. При цьому основні побоювання пов'язані із залученням фінансів і відсутністю досвіду.

Гранти початківцям малим підприємствам на створення власної справи надаються у формі субсидій індивідуальним підприємцям і юридичним особам - виробникам товарів, робіт, послуг на безоплатній та безповоротній основі на умовах пайової співфінансування цільових витрат, пов'язаних з початком підприємницької діяльності, в розмірі не більше 300 тис. Рублів на одного одержувача.

Одержувачами грантів є новозареєстровані або діючі менше 1 року суб'єкти малого та середнього підприємництва, які пройшли короткотермінове навчання основам підприємницької діяльності та надали бізнес проект.

Аналізуючи ефективність бізнес проектів, на реалізацію яких виділяється дана підтримка, доводиться стикатися з тим, що розглядаються при їх оцінці потоки грошових коштів (витрати і доходи) належать до майбутніх періодів і носять прогнозний характер. Невизначеність прогнозованих результатів призводить до виникнення ризику того, що цілі, поставлені в проекті, можуть бути не досягнуті повністю або частково. На цьому тлі проведення кількісної оцінки інвестиційного проекту є необхідним, але недостатнім критерієм, що забезпечує впевненість у тому, що виділені під цей проект кошти зможуть окупитися і в майбутньому принести певний прибуток. Для забезпечення необхідної впевненості в правильності прийняття позитивного рішення щодо надання грантової підтримки того чи іншого суб'єкта малого і середнього підприємництва необхідно провести якісний аналіз представленого бізнес плану.

У кількісному вираженні ризик зазвичай визначається як зміна чисельних показників проекту: чистого дисконтованого доходу (NPV), внутрішньої норми прибутковості (IRR), прямого (PP) та дисконтованого (DPP) терміну окупності проекту.

Головне завдання якісного підходу полягає у виділенні та ідентифікації можливих видів ризику розглянутого бізнес-проекту, а також у визначенні та описі джерел і чинників, що впливають на даний вид ризику. Крім того, якісний аналіз передбачає опис можливих збитків, його вартісної оцінки і заходів по зниженню або запобігання ризику.

Серед існуючих методів якісного аналізу, слід виділити FMEA-методологію. Дана методологія являє собою технологію по збору та аналізу можливостей виникнення дефектів і оцінки їх впливу на споживача і експлуатаційні властивості виробу. Комплексний підхід до проведення FMEA-аналізу пропонується в даній статті адаптувати для проведення якісного аналізу ризиків інвестиційного проекту.

Можливість застосування та адаптації методики FMEA обумовлюється тим, що спосіб представлення результатів комплексного аналізу відповідає цілям і способу представлення результатів проведення якісного аналізу ризиків інвестиційного проекту. В ході проведення FMEA-аналізу ідентифікуються можливі види дефектів, проводиться визначення та опис причин і наслідків їх виникнення, а також пропонуються заходи щодо мінімізації або усунення втрат від прояву виділених дефектів.

малюнок 4 Блок-схема проведення якісної оцінки ризиків інвестиційного проекту

Ознайомлення із запропонованими проектами. Голова представляє для ознайомлення членам конкурсної комісії комплекти документів щодо запропонованих проектів.
Проведення кількісної оцінки ризиків бізнес проектів.
Визначення видів потенційних ризиків здатних вплинути на реалізацію і кінцевий результат бізнес-планів, обраних на попередньому етапі роботи, виділення їх наслідків та причин.
Для всіх описаних видів потенційних дефектів визначають їх наслідки на основі досвіду і знань членів конкурсної комісії. Для кожного наслідки дефекту експертно визначають бал значущості S за допомогою таблиці балів значущості (Таблиця 1). Бал значущості змінюється від 1 (для найменш значущих ризиків) до 10 (для найбільш значущих ризиків).

наслідок	Критерії значимості наслідки
	Дуже високий ранг значимості, коли даний вид потенційного ризику веде до невиконання бізнес-плану
	Вельми високий ранг значимості, коли даний вид потенційного ризику погіршує економічну ефективність бізнес проекту і потенційно може бути причиною його зриву
дуже важливе	Високий ранг значущості потенційного ризику, який має суттєвий вплив на кілька економічних показників ефективності бізнес-плану
	Середній ранг значимості, коли ефективність бізнес-плану знижується через погіршення одного або декількох з показників його ефективності, що може утруднити його реалізацію
помірне	Помірний ранг значимості, коли ефективність бізнес-плану знижується за рахунок погіршення його економічних показників без зниження ймовірності його виконання
	Бізнес-план виконаємо, але за рахунок настання наслідків потенційного ризику можливо значне зниження його результативності
дуже слабке	Бізнес-план виконаємо, але за рахунок настання наслідків потенційного ризику можливе помірне зниження його результативності
незначне	Бізнес-план виконаємо, але за рахунок настання наслідків потенційного ризику можливе незначне зниження його результативності
дуже незначна	Бізнес-план виконаємо, але за рахунок настання наслідків потенційного ризику можливе коливання деяких показників його ефективності
відсутній	немає наслідки

Для кожного виявленого ризику визначають бал впливу I на хід процесу реалізації бізнес-плану за допомогою спеціальної таблиці. Бал впливу змінюється від 1 (для ризиків, що не роблять вплив на проект) до 10 (для ризиків, реалізація яких провалить бізнес-план). Рекомендована шкала балів впливу, представлена \u200b\u200bв таблиці 2.

вплив	наслідки впливу
абсолютна	Висока ймовірність того, що плановані результати не будуть досягнуті
	Перевищення бюджету та / або строків реалізації проекту на 40-50%
Вище середнього	Перевищення бюджету та / або строків реалізації проекту на 30-40%
	Перевищення бюджету та / або строків реалізації проекту на 20-30%
Мінімальна	Перевищення бюджету та / або строків реалізації проекту на 10-20%
	Перевищення бюджету та / або строків реалізації проекту на 5-10%
дуже низька	Істотне використання фонду резервного часу або фонду резервних витрат проекту
допустиме	Середнє використання фонду резервного часу або фонду резервних витрат проекту
незначне	Мінімальне використання фонду резервного часу або фонду резервних витрат проекту
відсутній	Ніякого реального впливу на проект

Для кожного виділеного ризику визначається бал ймовірності виникнення О в ході реалізації бізнес-плану за допомогою спеціальної таблиці. Бал виникнення змінюється від 1 (для ризиків, виникнення яких малоймовірно) до 10 (для ризиків, імовірність настання яких не викликає сумніву комісії). Дана шкала базується на суб'єктивних критеріях, які ґрунтуються на різних припущеннях. До таких припущень можуть ставитися судження експерта, його особистий досвід. Приклад шкали балів виникнення представлений в таблиці 3.

Таблиця 3 Приклад шкали балів виникнення Про

імовірність настання	Критерії виникнення ризику
Дуже висока	Виникнення даного ризику неминуче
Дуже висока	Дуже висока ймовірність прояву ризику
	Висока ймовірність прояву даного ризику
	Часте виникнення ризиків даного типу
помірна	Даний ризик має рівні шанси прояви і невияву
	Помірне виникнення ризиків даного типу
	Рідкісне виникнення ризиків даного типу
	Імовірність прояву ризику зведена до мінімуму заходами передбаченими в бізнес-плані
	Наступ ризику передбачено в бізнес-плані
	Наступ ризику малоймовірно

Після отримання експертних оцінок S, I і О визначають пріоритетний число ризику проекту:

ПЧР \u003d S I Про (1)

Для ризиків, що мають кілька наслідків, які можуть мати вплив на кінцевий результат реалізації бізнес-плану, визначається кілька ПЧР. Кожне ПЧР може мати значення від 1 до 1000.

Складаючи, отримані в результаті аналізу даного проекту ПЧР, отримуємо пріоритетне число ризику проекту (ПЧРпр). Заздалегідь має бути визначено і встановлено граничне значення пріоритетного числа ризику (ПЧРгр). У разі якщо отримане розрахунковим шляхом ПЧРпр буде перевищувати ПЧРгр то дані проект не допускається для подальшого оцінювання за конкурсом.
Отримані за всіма проектами ПЧРпр, крім перевищують ПЧРгр, в протоколі проведення якісного аналізу ризиків розташовуються в порядку зростання значення ПЧРпр. Таким чином, проектам, з найменшим ПЧРпр, котра надала повний пакет документів, фінансові показники якого відповідають необхідним вимогам необхідно надавати відповідну грантову підтримку.

Як приклад застосування даної методики, розглянемо процес оцінки трьох підприємств, зайнятих в принципово різних напрямках веденнях бізнесу: організація виробництва пластикових вікон з ПВХ, організація риболовецького господарства і відкриття туристичного агентства.

Організація виробництва пластикових вікон є дуже витратним проектом, в якому використовується складне технологічне обладнання і необхідний кваліфікований персонал. Кошторисна вартість представленого проекту складає близько 2 500 000 рублів, проект дозволяє створити до 14 робочих місць, слід зазначити, що проект передбачає модернізацію вже існуючого підприємства з метою виробництва якісно нових категорій товарів. Кількісна оцінка ризиків інвестиційного проекту, дозволяє допустити його для подальшого оцінювання в рамках конкурсного відбору. З метою проведення якісного аналізу ризиків даного інвестиційного проекту було виділено і описано його основні ризики, представлені в таблиці 4.

Таблиця 4

№	Найменування ризику	опис
	Техніко-технологічні ризики	Придбана техніка, заявлена \u200b\u200bв бізнес-плані, є складною з технічної точки зору, для роботи на якій необхідно додаткове навчання співробітників. У зв'язку з чим, потенційні ризики пов'язані з втратою часу при освоєнні нової техніки співробітниками і як наслідок можуть вплинути на терміни окупності проекту.
	економічні ризики	Пов'язані, в першу чергу, з імовірністю недофінансування. У місті та області є велика кількість підприємств які надають послуги з продажу та монтажу пластикових вікон, однак лише 2 з них мають власну виробничу базу. Вихід на ринок нового підприємства потребують значних фінансових витрат на проведення рекламних заходів. Факторами, що знижують економічні ризики, є те, що підприємство має власну виробничу базу і працює зі сформованим колом постачальників основних видів сировини і матеріалів.
	маркетингові ризики	Пов'язані в першу чергу з неотриманням запланованих обсягів прибутку через помилок в позиціонуванні товару і зниженні планованої ціни реалізації продукції для завоювання конкурентної переваги на ринку.
	екологічні ризики	Підприємство не несе екологічних ризиків в зв'язку з тим, що не займається шкідливим виробництво, а лише переробляє сировину в кінцеву продукцію.
	соціальні ризики	Одним з факторів роблять істотний вплив на проект є кадровий голод, викликаний нестачею кваліфікованих кадрів для роботи на сучасному обробному устаткуванні.
	акціонерні ризики	Організаційно-правова форма - Товариство з обмеженою відповідальністю (ТОВ). Основний засновник представлений генеральним директором підприємства.
	правові ризики	Зміни законодавства, що регламентує діяльність підприємства, не прогнозується.

Відкриття рибальського господарства є менш витратним, сума початкових інвестицій складається порядку 750 000 рублів, вимоги по кваліфікації основного обслуговуючого персоналу середні, які не потребують додаткових знань. Проект передбачає на орендованих площах здійснювати вирощування риби для реалізації в торгові мережі і ресторани, крім того в літній період на території озера будуть створені умови для спортивного і любительського рибальства. Кількісна оцінка показників даного проекту позитивна і дозволяє допустити його для подальшого оцінювання в рамках конкурсного відбору підприємств. Групою експертів були виділені і описані ризики здатні вплинути на реалізацію даного бізнес проекту (Таблиця 5).

Таблиця 5 Оцінка рівня ризиків проекту

№	Найменування ризику	опис ризику
	Техніко-технологічні ризики	Основний ризик пов'язаний з дотриманням норм технологічного процесу по вирощуванню риби: підтримання оптимальної температури водойми, наявності поживних речовин, освітленості, чистота водойми.
	економічні ризики	Дана група ризиків пов'язана з можливістю розірвання або відмови в укладанні договорів на поставку продукції існуючим або потенційним фірмам-споживачам. Крім того в галузі намічається тенденція зі створення аналогічних фірм, що може викликати збільшення конкуренції в галузі.
	маркетингові ризики	Прояви маркетингових ризиків буде зведено до мінімуму за рахунок того, що кінцевим споживачем продукції підприємства будуть є великі продуктові магазини і ресторани, для яких продукція місцевого виробництва з урахуванням транспортних витрат виявиться значно дешевше ніж аналоги з інших регіонів. Запланований цілорічний цикл виробництва продукції дозволить зменшити сезонні коливання в обсягах продукції, що поставляється на ринок продукції.
	екологічні ризики	Планована діяльність не передбачає нанесення прямого чи непрямого шкоди навколишньому середовищу.
	соціальні ризики	Мінімальні, в зв'язку з тим, що вимоги до обслуговуючого персоналу не містять специфічних характеристик.
	акціонерні ризики
	правові ризики	Мінімальні, тому що змін законодавства, що регламентує діяльність підприємства, не прогнозується.

витрати по відкриттю туристичного агентства відповідно до бізнес планом становлять близько 900 000 рублів. Проект передбачає укладання договорів з різними готельними комплексами з метою попереднього замовлення і розміщення відпочиваючих, крім того агентство займатиметься реалізацією турів, що пропонуються великими туроператорами. Кількісна оцінка ризиків пропонованого проекту дозволяє допустити його для подальшої участі в конкурсному відборі. Групою експертів були виявлені наступні категорії ризиків, здатних надати пряме чи непряме вплив на реалізацію пропонованого бізнес-плану (Таблиця 6).

Таблиця 6 Оцінка рівня ризиків проекту

№	Найменування ризику	опис ризику
	Техніко-технологічні ризики	Відсутні в зв'язку з тим, що в процесі основної діяльності підприємства не передбачається застосування складних технічних і технологічних процесів.
	економічні ризики	Зміна податків, мит і вартості транспортних послуг безпосередньо впливають на вартість пропонованих агентством путівок, тому що придбання власного парку автотранспортних коштів не передбачається.
	маркетингові ризики	Послуги туристичних агентств завжди затребувані ринком, проте, на сьогоднішній день, на території міста діє близько 50 туристичних агентств, які надають подібного роду послуги, в зв'язку з чим, можливість завоювання частки на ринку і вихід підприємства на плановані обсяги виручки і прибутку представляється досить складним.
	екологічні ризики	Даний тип ризиків для підприємства відсутня, тому що основна діяльність не передбачає нанесення прямого чи непрямого шкоди навколишньому середовищу.
	соціальні ризики	Мінімальні тому вимоги до персоналу не передбачають володіння особливими навичками і вміннями.
	акціонерні ризики	Відсутні. Організаційно-правова форма підприємства - ВП.
	правові ризики	Дана група ризиків, в першу чергу, пов'язана з введенням заборон на виїзд туристів в інші держави в зв'язку з міжнародними конфліктами, стихійними лихами і т.д.
	Непередбачені обставини	До даної категорії ризиків відносяться специфічні для туристичного бізнесу обставини, в яких складно передбачити як саму проблему, так і реакцію туристів на неї. У разі війни втрачає і туроператор і турагент, який продавав путівки на цей напрям і позиціонував себе як фахівець з даної країні. Теракти і стихійні лиха супроводжуються різким зниженням цін на даний напрямок і, відповідно, зниженням доходу агентства.

Після виділення основних типів ризиків, здатних вплинути на реалізацію бізнес ідей, експертами складається зведена таблиця і проводиться обговорення та оцінка кожного з можливих видів ризику за описаною вище методикою. Результати даної оцінки представлені в таблиці 7.

За результатами аналізу найбільш ризикованим є проект зі створення туристичного агентства. Висока ризикованість даного виду бізнесу зумовлена \u200b\u200bнасиченістю ринку регіону організаціями, що надають подібні послуги, а також високим впливом непередбачених обставин, які в сучасних геополітичних умовах є складно прогнозованими для пересічних громадян і співробітників туристичних агентств, але при цьому є основоположними при формуванні структури попиту на пропоновані послуги .

Другим за рівнем ризикованості є проект з виробництва виробів з ПВХ. Високе значення ризиків даного проекту зумовлена \u200b\u200bекономічними ризиками, пов'язаними необхідністю постійного припливу фінансування в проект для його здійснення. Наступним фактором ризику, на який слід звернути увагу при здійсненні діяльності підприємства, є соціальна група ризиків в частіобеспеченія підприємства кваліфікованим персоналом, що володіє необхідними навичками роботи на сучасному високотехнологічному обладнанні.

Проектом з мінімальним рівнем ризику є організація риболовецького господарства. В процесі реалізації даного проекту слід приділяти особливу увагу техніко-технологічним ризикам, настання яких при самому несприятливому сценарії може послужити причиною провалу даного бізнес-плану.

Таблиця 7 Приклад проведення оцінки бізнес-планів за методологією FMEA.

Як видно з наведеного прикладу якісного аналізу ризиків інвестиційного проекту на основі запропонованої авторами модернізованої FMEA-методолгіі даний підхід дозволяє виділити, описати і класифікувати пропоновані бізнес ідеї по ступеня ризикованості. Крім того, даний підхід дозволяє членам експертної групи зробити рекомендації для грантоотримувачів на які ризики при реалізації своїх бізнес-проектів їм слід звернути більшу увагу для того щоб уникнути їх настання в майбутньому і успішно реалізувати свій проект.

об'єкт ризику

Назва ризику

фактор ризику

імовірність виникнення

Збиток від ризику

індекс ризику (I r \u003d В × Y)

Горленко, О.А. Управління якістю в виробничо-технічних системах: підручник / О.А. Горленко, В. В. Мірошников, Н.М. Борбаць. - Брянськ: БГТУ, 2009. - 312 с.
Мірошников, В. В. Управління якістю конструкторсько-технологічної підготовки виробництва на основі застосування комплексної FMEA-методології / В. В. Мірошников, А. А. Філіпчук // Вісник Брянського державного технічного університету. - 2010. - N 4. - С. 7-16.
Аналітична довідка департаменту економічного розвитку Брянської області: «Підсумки діяльності малих підприємств Брянської області в 2009 році».
Аналітичний звіт Мінекономрозвитку Росії: «Про моніторинг виконання у 2009 році законодавства, спрямованого на розвиток малого і середнього підприємництва».
Постанова Адміністрації Брянської області від 17 червня 2010 року №603 «Про надання субсидій початківцям суб'єктам МСП для започаткування власної справи (грантова підтримка)».
Матеріали дослідницького центру порталу SuperJob.ru.
Сайдумаев, Ф.С. Динаміка розвитку малого підприємництва в регіонах Росії в 2010 році (без мікропідприємств) / Ф.С. Сайдумаев, А.М. Шестоперов // Щоквартальний інформаційно-аналітичну доповідь.